ಭಾರತದಲ್ಲಿ ಯಾವುದೇ ಉಳಿತಾಯದಾರರು ಹೆಚ್ಚಾಗಿ “ಖಾತರಿ” ಆದಾಯದ ಭರವಸೆ ನೀಡುವ ವಿಮಾ ಯೋಜನೆಗಳತ್ತ ಆಕರ್ಷಿತರಾಗುತ್ತಾರೆ. ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ಅಪಾಯಗಳನ್ನು ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳದೆ 8% ಅಥವಾ 10% ಪಡೆಯುವ ಕಲ್ಪನೆಯು ಆಕರ್ಷಕವಾಗಿದೆ.
ಆದರೆ ಈ ನೀತಿಗಳು ನಿಜವಾಗಿಯೂ ಅವರು ಹೇಳಿಕೊಳ್ಳುವುದನ್ನು ತಲುಪಿಸುತ್ತವೆಯೇ?
ವೈಯಕ್ತಿಕ ಹಣಕಾಸು ತಜ್ಞ ಅಭಿಷೇಕ್ ಕುಮಾರ್ ಇತ್ತೀಚೆಗೆ ನಿರೀಕ್ಷೆ ಮತ್ತು ವಾಸ್ತವತೆಯ ನಡುವಿನ ಅಂತರವನ್ನು ಎತ್ತಿ ತೋರಿಸುವ ಉದಾಹರಣೆಯನ್ನು ಹಂಚಿಕೊಂಡಿದ್ದಾರೆ. “8% ರಿಟರ್ನ್ ಗ್ಯಾರಂಟಿ. ಬಹುಶಃ 10% ಕೂಡ” ಎಂದು ಬ್ಯಾಂಕ್ ವ್ಯವಸ್ಥಾಪಕರು ಅಂತಹ ಉತ್ಪನ್ನವನ್ನು ಅನ್ವೇಷಿಸುತ್ತಿರುವ ಯಾರಿಗಾದರೂ ಹೇಳಿದ್ದು ಎಂದು ಕುಮಾರ್ ಲಿಂಕ್ಡ್ಇನ್ನಲ್ಲಿ ಬರೆದಿದ್ದಾರೆ.
ಕುಮಾರ್ ಪ್ರಶ್ನಾರ್ಹ ನೀತಿಯ ಲೆಕ್ಕಾಚಾರಗಳನ್ನು ನಡೆಸಿದರು.ವ್ಯಕ್ತಿಯು 8 ವರ್ಷಗಳವರೆಗೆ ವರ್ಷಕ್ಕೆ 2 ಲಕ್ಷ ರೂ.ಗಳನ್ನು ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬೇಕಾಗುತ್ತದೆ, ಇದು ಒಟ್ಟು 16 ಲಕ್ಷ ರೂ. ಬ್ರೋಷರ್ ಪ್ರಕಾರ, 30 ವರ್ಷಗಳ ನಂತರ ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿ ಪ್ರಯೋಜನವು ಸುಮಾರು 48 ಲಕ್ಷ ರೂ. ಆಗಿದೆ.
ಮೊದಲ ನೋಟಕ್ಕೆ ಇದು ತುಂಬಾ ದೊಡ್ಡದೆಂದು ತೋರುತ್ತದೆ. ಆದರೆ ನಿಜವಾದ ಆದಾಯವನ್ನು ಲೆಕ್ಕಹಾಕಿದಾಗ, ಆಂತರಿಕ ರಿಟರ್ನ್ ದರ (ಐಆರ್ಆರ್) ವರ್ಷಕ್ಕೆ ಕೇವಲ 6% ಗೆ ಬರುತ್ತದೆ. “ಹೇಳಿದಂತೆ 8-10% ಅಲ್ಲ” ಎಂದು ಕುಮಾರ್ ವಿವರಿಸಿದರು.
ರಿಟರ್ನ್ಸ್ ಏಕೆ ಕಡಿಮೆಯಾಗುತ್ತದೆ
ಆದಾಯದಲ್ಲಿನ ಅಂತರವು ಅಂತಹ ಉತ್ಪನ್ನಗಳನ್ನು ವಿನ್ಯಾಸಗೊಳಿಸಿದ ವಿಧಾನದಿಂದ ಬರುತ್ತದೆ. ಕುಮಾರ್ ವಿವರಿಸಿದಂತೆ, “ಗ್ಯಾರಂಟಿ” ಎಂದು ಕರೆಯಲ್ಪಡುವವು ಭಾಗಶಃ ಮಾತ್ರ ಏಕೆಂದರೆ ನಗದು ಬೋನಸ್ ಪ್ರೊಜೆಕ್ಷನ್ಗಳನ್ನು ವಾಸ್ತವವಾಗಿ ಖಾತರಿಪಡಿಸಲಾಗುವುದಿಲ್ಲ.
ಅದರ ಮೇಲೆ, ಹಣವು ದಶಕಗಳವರೆಗೆ ಲಾಕ್ ಆಗಿರುತ್ತದೆ, ದ್ರವ್ಯತೆಯನ್ನು ನಿರ್ಬಂಧಿಸುತ್ತದೆ, ಆದರೆ ಮುಖ್ಯಾಂಶ ಸಂಖ್ಯೆಗಳು ಸಾಮಾನ್ಯವಾಗಿ ವೆಚ್ಚಗಳು ಮತ್ತು ಹಣದ ಸಮಯದ ಮೌಲ್ಯವನ್ನು ಕಡೆಗಣಿಸುತ್ತವೆ.
ಉತ್ತಮ ಪರ್ಯಾಯಗಳು ಅಸ್ತಿತ್ವದಲ್ಲಿವೆ
ರಕ್ಷಣೆ ಮತ್ತು ಬೆಳವಣಿಗೆ ಎರಡನ್ನೂ ಬಯಸುವವರಿಗೆ, ಕುಮಾರ್ ವಿಭಿನ್ನ ವಿಧಾನವನ್ನು ಸೂಚಿಸುತ್ತಾರೆ. “ವಿಮಾ ರಕ್ಷಣೆಗಾಗಿ ಟರ್ಮ್ ಯೋಜನೆಗಳನ್ನು ಆರಿಸಿಕೊಳ್ಳಿ ಮತ್ತು ಆದಾಯಕ್ಕಾಗಿ ಪಿಪಿಎಫ್ ಅಥವಾ ಮ್ಯೂಚುವಲ್ ಫಂಡ್ಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿ. ಇದು ನಮ್ಯತೆಯೊಂದಿಗೆ ಉತ್ತಮ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದೆ” ಎಂದು ಅವರು ಸಲಹೆ ನೀಡಿದರು.
ಅಂತಹ ನೀತಿಗಳು ಯಾವಾಗಲೂ ಕೆಟ್ಟದ್ದೇ?
ಅನಿವಾರ್ಯವಲ್ಲ. ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದಾಯಕ್ಕಿಂತ ಮುನ್ಸೂಚನೆಯನ್ನು ಗೌರವಿಸುವ ಅತ್ಯಂತ ಅಪಾಯ-ವಿರೋಧಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಅವು ಇನ್ನೂ ಸೂಕ್ತವಾಗಬಹುದು ಎಂದು ಕುಮಾರ್ ಗಮನಿಸಿದರು. “ಸ್ಥಿರತೆಯನ್ನು ಬಯಸುವ ಜನರಿಗೆ ಅವು ಅರ್ಥಪೂರ್ಣವಾಗಬಹುದು. ಆದರೆ 8-10% ಗ್ಯಾರಂಟಿ ಯಿಂದ ಅದಕ್ಕೆ ಎಳೆಯಬೇಡಿ, “ಎಂದು ಅವರು ಎಚ್ಚರಿಕೆ ನೀಡಿದರು
